异基代理向量自回归

Heteroskedastic Proxy Vector Autoregressions

【作者】 Helmut Lütkepohl ; Thore Schlaak

【关键词】 Structural vector autoregression  ; proxy VAR  ; identification through heteroskedasticity Frei zugängliche Version: (econstor)http://hdl.handle.net/10419/222858  ;

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在代理向量自回归模型中,感兴趣的结构性冲击是通过一种工具来识别的。尽管偶尔会允许异方差,但通常认为结构冲击的影响效应是时间不变的,尽管其方差发生了变化。我们对这一隐含假设进行了测试,并提出证据表明,在以前使用的经验模型中,可能会违反时间不变影响效应的假设。

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